الأسهم خيارات الائتمان ينتشر

الخيار ينتشر: الائتمان ينتشر هيكل الآن أن لديك فكرة أساسية عن ما ينتشر الخيار يبدو ويشعر (بالطبع يقتصر على لدينا بسيط الرأسي الدعوة المكالمة الثور)، يتيح توسيع على هذا الأساس لأنواع أخرى من ينتشر ونلقي نظرة على مثال آخر على انتشار الرأسي. على سبيل المثال، سنجعل الوقت صديق إلى الناشر. استخدم المثال من الفصل السابق مخالفات استدعاء عب من 85 و 90 أكتوبر لتوضيح انتشار مباشر للخصم الرأسي. أذكر أن الوسائل العمودية باستخدام نفس الشهر لبناء انتشار. إذا كان علينا عكس هذا النوع من الانتشار، فإننا سوف عكس ديناميات الربح، وأنه سيؤدي إلى الائتمان في حساب التداول الخاص بك عند فتح الموقف. إن هدف الفارق الائتماني - ومعلمات الربحية المحتملة لانتشار الائتمان - يختلف اختلافا جوهريا على الرغم من الصورة المرآة التي ينظر إليها في تصميم الانتشار (أي البيع بدلا من شراء أوتم والشراء بدلا من بيع خيار الاتصال فوتم عب) . ولأن الخيارات المستخدمة لبناء الانتشار الرأسي تنتهي في نفس الوقت، فلا داعي لأن تكون مهتمة بمعدلات تسوس قيمة الوقت عبر أشهر مختلفة (كما هو الحال في التقويم، أو فروق الوقت، التي تغطيها الفروق الأفقية والقطرية القسم التالي). لتصور ديناميات الربحية من انتشار الائتمان الدعوة الرأسي. يتيح العودة إلى مثال انتشار المكالمة العمودي مع خيارات عب، حيث اشترينا 85 أكتوبر وبيعت 90 أكتوبر، ولكن هذه المرة لخصم افتراضي من 120. الآن سوف عكس هذا النظام وتوليد انتشار الائتمان في هذه العملية . كما هو مبين في الشكل 1، يظهر الجانب الأيمن السفلي من مؤامرة الربحية الخسارة القصوى من 320 و الجانب الأيسر العلوي يظهر الحد الأقصى للربح المحتملة من 120. الخسارة القصوى من 320 نتيجة من المكالمة قصيرة 85 أكتوبر تنتهي في المال ولكن وجود خسائر محدودة من جانب طويل في التجارة، مكالمة 90 أكتوبر. الشكل 1 استدعاء ائتمان الدببة العمودية نحن هنا قد اتخذنا في صافي الائتمان وسوف نربح إذا كان السهم الأساسي يغلق دون 86.20 (85 1.20 86.20) عند انتهاء الصلاحية، مما يعني أننا نريد أن يكون لها توقعات محايدة إلى هبوطية على الأسهم عند استخدام هذا النوع من الانتشار. يتم تحديد التعادل بإضافة علاوة الفارق (1.20) إلى سعر الإضراب (85). وبعبارة أخرى، لفقدان الخسارة، يجب على السهم أن يتداول حتى الإضراب القصير في انتشار النداء الدب ويتجاوز الائتمان الذي تم جمعه (1.20). على سبيل المثال، إذا أغلقت شركة عب عند 87 يوم انتهاء الصلاحية - يوم الجمعة الثالث من أكتوبر - سيكون الخيار القصير في المال ويستقر عند 2.00 (87 85 2.00). وفي الوقت نفسه، فإن ضربة 90 تشرين الأول / أكتوبر قد انتهت من المال، وسوف تكون لا قيمة لها. سيتم خصم المبلغ الفائت 2.00 (المبلغ في 87 أكتوبر هو في المال) في التسوية، والتي سوف يقابلها جزئيا فقط من قيمة العلاوة التي تم جمعها عند فتح الفارق (1.20)، لخسارة صافية قدرها -80 ، أو -80. وبالنسبة لكل انتشار، ستكون هناك خسارة قدرها 80 في هذا السيناريو. سواء باستخدام الخصم الرأسي أو الائتمان انتشار، نفس المبادئ هي في العمل على الجانب وضعت. يمكنك استخدام انتشار الخصم المباشر (المعروف باسم انتشار الدب) لتداول توقعات هبوطية (شراء جهاز الصراف الآلي وضع وبيع فوتم وضع). من ناحية أخرى، إذا كان لديك توقعات صعودية أو محايدة، يمكنك بناء انتشار الائتمان وضع (المعروف باسم انتشار الثور)، والذي ينطوي على بيع أجهزة الصراف الآلي وضعت وشراء فوتم وضعت للحد من الخسائر المحتملة. الملف الشخصي الربحية متطابقة مع انتشر المكالمة العمودية المذكورة أعلاه. الاستراتيجية الائتمان انتشار انتشار: فرصة للنجاح من قبل جريج جنسن المؤسس والرئيس التنفيذي، أوبتيونسانيمال كل التجارة لديه شخصية. كل التجارة تمثل فرصة للنجاح وفرصة للفشل. الخيارات التي تقوم بها حول ما، متى، وكم تحدد نجاحك. يمكنك جعل تلك الخيارات على أساس شخصية التجارة معينة. الخيارات ربما هي الأكثر شخصية مدفوعة من جميع الصكوك التجارية. فهم الاستراتيجيات المختلفة المتاحة للاستخدام في تداول الخيارات هو مثل لاعب غولف فهم مختلف الأندية في كيس هيسر. سائق في ناد مفيد جدا، ولكن لا ينبغي أن تستخدم في كل حالة على ملعب للجولف. فمن الصعب بفظاعة ل بوت مع السائق الخاص بك. ومن الصعب أيضا أن رقاقة من الرمال مع مضرب. دعونا نلقي نظرة على شخصية مشتركة جدا ل أوبتيونسا انتشار الائتمان الصاعد، وكيف ينبغي أن تلعب هذه الشخصية في السوق: تماما مثل النادي الصحيح يجب أن تقوم على ملعب للجولف. لا ينبغي استخدام انتشار الائتمان الصاعد في كل سيناريو في السوق. من المهم بالنسبة لك، كالتاجر، أن نعرف أدوات التداول المختلفة المتاحة لأي سيناريو السوق. تلبية انتشار الائتمان الصاعد هنا، وفهم شخصيتها. بروفيتلوس رسم تخطيطي من الثور وضع انتشار واحد من أدوات التداول الرئيسية أنا توظيف بانتظام هو وضع الصعودي الرأسي، أو وضع الثور. يتم تطبيق هذه التجارة في الاتجاه الراكدة أو الراكدة إلى الصعودية. الاتجاه الصاعد يمكن أن يكون طفيفا، معتدلا، أو تسارع. سوف يتم بيع وضع وشراء وضع في وقت واحد. وضع أن كنت قصيرة (بيع) سيكون في سعر الإضراب أعلى من وضع أن كنت طويلة (شراء)، وبالتالي سوف تولد الائتمان لحسابك. هذا الرصيد هو الحد الأقصى للربح. استراتيجية مع هذه التجارة هو التقاط آثار تسوس الوقت على الخيار المباعة، فضلا عن الاستفادة من التحرك الصاعد في الأسهم. الخيار وضع أنك طويلة (شراء) هو التحوط الخاص بك، في حالة تحرك السهم بسرعة في الاتجاه الآخر. استراتيجيات إنهاء التعليم الابتدائي والثانوي كما هو الحال مع جميع الصفقات، من المهم أن يكون كل من التعليم الابتدائي الثانوي. إذا كنت أفتقد الأخضر على ملعب للجولف، ماذا ستفعل لإنقاذ قدم المساواة استراتيجية الخروج الأساسية للتجارة الثور وضع هو السماح لكل من وضع طويلة وخيارات وضع قصيرة التي كنت عقد تنتهي لا قيمة لها. الفائدة الإضافية لهذه الاستراتيجية الخروج هو أنك سوف القضاء على عمولات على نهاية الجزء الخلفي من التجارة ببساطة عن طريق السماح للخيارات لانتهاء لا قيمة لها. ويمكن أن تتضمن استراتيجية الخروج الثانوية إما إغلاق المركز لخسارة صغيرة محددة مسبقا أو تحويل التجارة إلى تجارة طوق. دعونا نلقي نظرة على مثال. 1. تبيع لفتح 50 يوليو وضع لشركة شيز 1.50 للسهم 2. يمكنك شراء لفتح 45 يوليو وضع لشركة شيز 0.50 للسهم 3. صافي الائتمان الخاص بك للتجارة: (1.50 - 0.50) 1.00 4 مع عقد واحد لكل ساق (ما مجموعه 2) سوف تولد ربح (الائتمان) من 100. قواعد اللعبة: القواعد الأساسية لمتابعة عند تطبيق الائتمان انتشار الصفقات 1. استخدام من المال (أوتم) الخيارات. يمكن كتابة فروق الائتمان في المال، ولكن لديهم مخاطر أعلى من التنازل. من خلال هيكلة هذه التجارة بطريقة كنت تكتب خيارا بعيدا عن سعر السهم الحالي، فإنه يزيد من احتمال نجاحك مع التجارة. 2. ابحث عن خيارات عالية في التقلبات الضمنية. الخيارات مبالغ فيها عموما شيء جيد للبيع. في كثير من الأحيان هناك سبب التقلبات الضمنية عالية، لذلك تأكد من عدم وجود خطر أساسي كبير في الأسهم قبل وضع. 3. استخدام أسعار الإضراب جنبا إلى جنب. محاولة البقاء على 5 نقاط ينتشر عند استخدام الصفقات انتشار الائتمان على المدى القصير. يمكنك الذهاب أصغر إذا كانت متوفرة. وكلما اقتربت انتشارك، كلما انخفض خطرك. 4. التجارة مع اتجاه السوق. بذل العناية الواجبة الخاصة بك. هذه هي التجارة التي حقا لا تتبع القول القديم، والاتجاه هو صديقك. 5. أين هو الخطر في هذه التجارة أ. لدينا التزام لشراء الأسهم في سعر الإضراب من وضع قصيرة ب. لدينا الحق في بيع نفس الأسهم في سعر الإضراب من وضع طويلة ج. مخاطرنا هي الفرق بين هذين الإجراءين د. (ومع ذلك، نحن لا تحصل على الحفاظ على صافي الائتمان.) 6. وضع قصير هو أفضل وضع في أو أقل من الدعم. 7. لا تضع هذه التجارة خلال سلسلة الخيارات حيث حدث الأخبار المجدولة (مثل الأرباح) يمكن أن يسبب الأسهم لتغيير اتجاهها بسرعة. 8. تعيين الحد الأدنى والحد الأقصى الائتمان المطلوبة على أساس الوقت حتى انتهاء الصلاحية والتسامح للمخاطر. 9. انحلال الوقت هو حليف (هذا هو تجارة الائتمان). يتم استخدام 10. لونغ بوت لتقليل ومراقبة المخاطر. ا. يمكنك استخدام سبريدس صغيرة مثل 1.00، عندما تكون متاحة، إذا كنت ترغب في ذلك. هناك قول مأثور، أنت لن تذهب كسر أخذ الربح. هذه هي الاستراتيجية وراء الائتمان انتشار الصفقات. وضع المال في جيبك. قد لا يكون مبلغ كبير من المال ولكن، عندما منظم بشكل صحيح، وهذه الصفقات لديها نسبة عالية جدا من النجاح. الفوز بشكل أكثر اتساقا هو الشيء الوحيد الأكثر أهمية الذي يمكن للمتداول القيام به. فهم شخصية التجارة سوف تسمح لك لاتخاذ القرارات الصحيحة على كيفية تشغيله، وزيادة الربحية الخاصة بك. التداول، مثل الغولف، هي لعبة من الممارسة، والانضباط، والمهارة. لمزيد من المعلومات حول كيفية هيكلة الصفقات الأخرى مثل الثور بوت وكيفية ضبط الصفقات الخاسرة في الصفقات الفائزة، قم بزيارة ووو. أوبتيونسانيمال. كوم. الآراء والآراء الواردة في هذا التقرير هي آراء وآراء المؤلف ولا تعكس بالضرورة آراء مجموعة ناسداك أومك، Inc. CreditCredit كل شيء عن فروق الائتمان - تعريف، مثال، وكيفية استخدام انتشار الائتمان يأتي عندما يمكنك شراء خيار واحد وفي نفس الوقت بيع خيار (لنفس الأمن الأساسي، بطبيعة الحال)، وينتهي بك الأمر مع النقدية في حسابك. في انتشار الائتمان، يكون المبلغ الذي تجمعه عن طريق بيع خيار أكبر من المبلغ الذي يجب أن تدفعه للخيار الذي تشتريه. في انتشار الائتمان النموذجي، كنت تأمل أن كلا الجانبين من انتشار الائتمان الخاص بك (أي الخيار الطويل الذي اشتريته والخيار القصير الذي بيعه) سوف تنتهي بلا قيمة، وسوف تكون قادرة على جيب كل ما جمعته نقدا عند أول بيع انتشار الائتمان. فقط في حال كنت محظوظا جدا، وكلا الخيارين في انتشار الائتمان الخاص بك لا تنتهي لا قيمة له، وسيطرح تهمة لكم شرط الصيانة التي تساوي أقصى خسارة ممكنة يمكن أن تواجه مع انتشار الائتمان الخاص بك. وعادة ما يكون ذلك هو الفرق بين أسعار الإضراب للخيار الطويل والقصير. يتم تخفيض متطلبات الصيانة (أي الحد الأقصى للخسارة المحتملة) بمقدار النقد الذي تقوم بجمعه من انتشار الائتمان عند وضعه لأول مرة. وبطريقة مماثلة لجميع الفروق، يتم شراء فروق الائتمان للحد من المخاطر. الجانب الآخر للعملة هو أن الحد الأقصى لكسب محدود. هناك اثنين من عظماء سمة من سمات الائتمان ينتشر. أولا، إذا انتهت صلاحية أي من الخيارين أو كليهما، لا توجد عمولة تدفع عند انتهاء صلاحية الخيارات. ثانيا، إذا كنت تتاجر في الحساب الذي لديك قرض هامش على الأسهم، والمال الذي تجمعه من انتشار الائتمان تعويض بعض أو كل من قرض الهامش، وأنك لن تدفع الفائدة. ملاحظة جانبية مثيرة للاهتمام: إذا كنت تبيع الأسهم قصيرة في حساب الهامش، لا يتم تطبيق النقدية عموما على قرض الهامش. فقط النقد المستلم من بيع فائض ائتمان الخيار سوف يعوض قرض الهامش. تيريس نصائح خيارات الأسهم تداول مدونة يناير 20، 2017 قبل عشرة أيام، أرسلت لك مذكرة تبين كيف يمكنك جعل 23 على خيارات تنتشر على إيتنا (إيت) إذا أغلق السهم عند أي سعر فوق 118 اليوم. في ذلك الوقت، كان يتداول عند 122.67. اليوم لم ينته بعد، ولكن يتداول إيت عند 122 ساعة مع ساعة حتى يغلق، لذلك يبدو من الآمن القول أن 23 سوف يتمتع من قبل كل من وضع التجارة. اليوم، أود أن أقترح تجارة أخرى على إيت التي ستنتهي أسبوعين من اليوم. وسوف تجعل 40 جرا. 11 يناير 2017 نحن دائما على اطلاع على أسعار الخيارات غير العادية التي قد تشير إلى فرصة استثمارية أفضل من المعتاد. وأود أن حصة واحدة من تلك الفرص الأخيرة معكم، وأنا شخصيا تصرفت على ومرت على تيريس نصائح المشتركين يوم السبت الماضي. أنها تنطوي على شركة التأمين الجليلة، إيتنا. مسرحية مثيرة للاهتمام على المدى القصير في إيتنا (إيت) هذا الأسبوع، ونحن نبحث في إيتنا (إيت)، وهي شركة فوائد الرعاية الصحية. إذا كنت تحقق من مخططها، يمكنك أن ترى أنه لا تاريخيا اتخاذ خطوات كبيرة في أي من الاتجاهين، وخاصة أسفل: اليوم، أنشأنا محفظة جديدة في تيريس نصائح أود أن أقول لكم عنه. فمن المحافظين لدينا أكثر من 9 محافظ. وهو يتألف من اختيار 5 الشركات الممتازة التي تدفع أرباحا بين 2 و 3.6 والتي تظهر على اثنين على الأقل من كبار المحللين أعلى 10 قوائم لعام 2017. تم تصميم هذه الحافظة لكسب 30 لهذا العام، ويمكننا أن نعرف مقدما بالضبط ما كل من 5 ينتشر سيجعل مقدما. بالنسبة لمعظم هذه الشركات، فإنها يمكن أن تنخفض بنسبة 10 على مدار العام، ونحن سوف لا تزال تجعل لدينا 30 المكاسب. ونحن أيضا تكرار أفضل عرض لدينا من أي وقت مضى أن يأتي على متن الطائرة قبل 11 يناير لفات حولها. كيفية جعل 30 على 5 الشركات الأزرق رقاقة في عام 2017 حتى لو كانت تسقط بنسبة 10 ينتشر نحن نتحدث عن العمودية وضع ينتشر الائتمان. مرة واحدة كنت قد وجدت شركة تريد، يمكنك تحديد سعر الإضراب مما يجعل 36 A دوفرز دليل كسر في الاسمية في السوق كل سنة في سنوات جيدة وسوء هذا الكتاب قد لا يحسن لعبة الغولف الخاص بك، ولكن قد تغير الوضع المالي الخاص بك حتى أن يكون لديك المزيد من الوقت للخضر والممرات (وأحيانا الغابة). تعلم لماذا يعتقد الدكتور ألين أن استراتيجية 10K أقل خطورة من امتلاك الأسهم أو صناديق الاستثمار المشترك، ولماذا من المناسب بشكل خاص ل إيرا الخاص بك. سجل 2 تقارير مجانية أمب النشرة الإخبارية لدينا الآن تد أميريتريد، وشركة تيريس نصائح هي شركات منفصلة، ​​غير منتسبة وغير مسؤولة عن كل الخدمات والمنتجات الأخرى. كوبيكوبيرايت 2001ndash2017 تيريس نصائح، وشركة دبا تيريس نصائح الاشتراك في تيريس نصائح الحرة النشرة الإخبارية وتلقي 2 تقارير استراتيجية الخيارات: كيفية جعل 70 سنة مع التقويم ينتشر ودراسة حالة - كيف أن محفظة ميسا الأسبوعية أكثر من 100 في 4 أشهر تسجيل الدخول إلى حسابك الحالي الآن